Торгівля акціями – захоплююче заняття, але тут є свої нюанси, особливо для новачків або трейдерів, які приходять з ринку форекс. На форексі ми звикли, що для торгівлі нам доступне обмежене число торгових інструментів. Щодо акцій, то їх більше 50 000 по всьому світу, і всі вони торгуються на різних фондових біржах. Знайти відповідну акцію для торгівлі може бути досить складною задачею, але про це ми обов’язково поговоримо.
Якщо ви хочете розпочати активну торгівлю акціями або віддаєте перевагу інвестиціям на довгострокову перспективу, є кілька речей, які вам варто знати перед початком.
Зміст
Що таке фондова біржа та акції?
Фондова біржа – це організація, яка відповідає за проведення торгівлі та лістинг компаній. У різних країнах фондова біржа має різні назви, а в деяких країнах, таких як США, їх може бути кілька. Наприклад, у Великобританії фондова біржа відома як Лондонська фондова біржа, і вона надає можливість купувати акції таких компаній, як Barclays, Tesco, British Petroleum, Unilever та багато інших.
Акція – це цінний папір, який випускається компанією. Придбавши декілька акцій, ми можемо стати власниками частини цієї компанії, а також отримати право на отримання дивідендів з прибутку компанії.
Важливо розуміти, що ми володіємо лише акціями, а не самою компанією. Якщо ми маємо 1% усіх випущених акцій APPLE INC (AAPL), це не означає, що ми володіємо 1% компанією Apple. У Apple є свої активи, які відокремлені від власності акціонерів. Однак те, що надає нам право володіння 1% акцій, це право голосувати на засіданнях правління та приймати важливі рішення щодо розвитку компанії. Крім того, ви можете продавати свої акції, щоб отримувати прибуток, якщо їхня вартість зросте.
Компанії випускають акції для того, щоб зібрати гроші на розвиток, інвестувати у нові проекти і так далі. Чим більше у вас акцій, тим більше у вас голосів.
Фондовий ринок – це місце, де проводяться торги та лістинг компаній. Після того, як компанія проводить IPO (первинне публічне розміщення акцій), випущені нею акції потрапляють на фондовий ринок і стають у власність нових акціонерів. Кожен раз, коли ми беремо участь у торгівлі на фондовому ринку, ми купуємо “вживані” акції вже від існуючих акціонерів, а не безпосередньо від компанії.
Ціни на акції, як і на будь-які інші інструменти на фінансових ринках, визначаються попитом та пропозицією. Вони також піддаються коливанням, і ними можна спекулювати.
Окрім окремих акцій, існує безліч індексів, таких як S&P500, Dow Jones, DAX, Nikkei та інші, що представляють собою своєрідну корзину акцій. Індекси рухаються відповідно до включених у них акцій і показують стан всього сектора ринку, який вони представляють. Також індекси та акції можуть торгуватися безпосередньо у вигляді фьючерсів або індексних фондів (ETF).
Отже, тепер, коли ми приблизно розуміємо, що таке фондовий ринок, давайте розглянемо, як ми можемо торгувати акціями.
Що являє собою торгівля акціями?
Торгівля акціями – це процес купівлі та продажу цінних паперів компаній. Ви можете придбати акції через більшість банків або скористатися послугами різних брокерських компаній. На відміну від ринку форекс, фондовий ринок підданий більш суворому регулюванню, тому існує обмежена кількість брокерів, яким варто приділити увагу. Також ви можете торгувати акціями не безпосередньо, а через контракти на різницю (CFD).
Ми вже знаємо, що акції – це своєрідні частки компанії. Ціна акцій відображає вартість компанії та її перспективи, яка визначається трейдерами або інвесторами. Акції не мають постійної ціни. Їх ціни постійно змінюються під час торгів на біржі. Фондові біржі зазвичай працюють близько 8 годин щодня. Наприклад, Нью-Йоркська фондова біржа (NYSE) працює з 16:30 до 22:30 за московським часом.
Також існують додаткові торгові сесії, які дозволяють залишати заявки до або після початку основних торгів. Ці періоди відомі як передторговельний ринок (Pre-Market) та післяторговельний ринок (After-Market).
Щоб здійснити угоду, вам знадобиться тікер акції. Тікери – це код від однієї до п’яти літер, який використовується для позначення компанії.
Ви можете купувати акції, а потім намагатися продати їх за вищу ціну, щоб отримати прибуток. Також ви можете спочатку продати акції, а потім викупити їх за нижчу ціну. Це називається продажею без покриття. Короткострокові трейдери постійно купують і продають акції, тоді як довгострокові інвестори нахиляються лише до купівлі акцій і тримання їх протягом тривалого часу.
Також вирішіть для себе, що ви хочете отримати від своєї торгівлі акціями. Ви хочете цим займатися кожен день? Або вам буде достатньо торгувати один раз на тиждень? Ви хочете лише купувати акції і бути довгостроковим інвестором? Або вам подобається спекулювати на зростанні та падінні цін? Тут немає правильного або неправильного сценарію. У кожного з нас повинен бути свій підхід до ринку.
Внутріденна торгівля – це угоди, які тривають менше доби. Свінг-трейдінг – це угоди, які тривають від одного дня до кількох тижнів. Інвестування полягає в укладанні угод, які тривають багато місяців або навіть років.
Як вибрати акції для торгівлі?
Припустимо, ви хочете торгувати американськими акціями, кількість яких перевищує 6000. Навіть торгуючи на місячних графіках, вам не вдасться проглянути таку кількість акцій вручну. Тут нам на допомогу приходить скрінер акцій, який фільтрує акції за різними параметрами. Один із найпоширеніших скрінерів – це Finviz (finviz.com).
Вот самые основные показания акций, с которых вы можете начать.
Ціна акції (Price) показує нам, скільки ви повинні заплатити за покупку однієї акції. Крім того, якщо на основній біржі ціна акції падає нижче 5 доларів, вона вважається мусорною або грошовою акцією (penny stock), від якої більшість трейдерів віддаляється через їхню неліквідність та волатильність. Однак деякі інвестори купують саме їх, оскільки потенційно грошові акції можуть у перспективі показати значну доходність.
Ринкова капіталізація (Market Сap) розраховується шляхом множення ціни однієї акції на кількість всіх розміщених акцій. Наприклад, ринкова капіталізація компанії Apple (AAPL) на даний момент складає 1 трлн. доларів, а капіталізація Uber — 55 млрд. доларів.
Обсяг (Volume) показує, скільки акцій було продано за одиницю часу, на яку ви дивитесь. Вищий обсяг означає більшу ліквідність.
Прибуток на акцію (EPS) визначається шляхом ділення прибутку компанії на загальну кількість акцій. Цей показник служить індикатором прибутковості компанії і цікавіший для довгострокових інвесторів, ніж для краткострокових трейдерів.
Співвідношення ціни та прибутку (P/E) є одним із найважливіших інструментів оцінки акцій. Воно дорівнює відношенню ринкової вартості акції до річного прибутку, отриманого на акцію. Низький P/E (<15) означає, що акції є дешевими та недооціненими, тому мають повернутися до свого середнього значення у майбутньому. Високий P/E вказує на обернене.
Співвідношення ціни та прибутку до зростання (PEG) розраховується шляхом ділення поточного P/E на прогнозоване зростання прибутку протягом певного періоду. Показники менше 1 вважаються низькими PEG, близько 1 — справедлива ціна, більше 2 — завищені.
Дивідендна доходність (Dividend Yield) – це прибуток, який компанія розділяє зі своїми акціонерами. Цей показник цікавіший для довгострокових інвесторів, але компанія, яка виплачує дивіденди, зазвичай є досить прибутковою.
Тепер ви можете перевірити, чи відповідає ваш технічний аналіз та прогноз руху ціни для акції різним параметрам компанії.
Finviz також може виконувати технічний аналіз, сканувати фігури, свічки і т. д. Після застосування всіх фільтрів ви отримаєте приблизно 20-30 акцій на денних графіках, з яких потім зможете вручну вибрати 2-3 для торгівлі або інвестування.