Що таке індикатор швидкості зміни ціни (ROC)?
Індикатор швидкості зміни ціни (Rate of Change – ROC) – це інструмент технічного аналізу, який вимірює відсоткову зміну ціни фінансового активу між двома періодами часу. Він показує зміну поточної ціни в порівнянні з ціною за певну кількість періодів у минулому.
Використання індикатора ROC в торгівлі
Індикатор ROC можна використовувати для підтвердження руху ціни або виявлення дивергенцій. Також його можна використовувати як індикатор для визначення умов перекупленості та перепроданості, а також для підтвердження тренду.
Зміст
Як розраховується індикатор швидкості зміни ціни?
Простий спосіб розрахунку
Розрахунок індикатора швидкості зміни ціни (ROC) досить простий і вимагає введення лише двох типів даних: ціни закриття на сьогодні і ціни закриття n періодів тому. N періодів можуть бути будь-якими: від 5 до 14 періодів.
Формула для розрахунку
[(Поточна ціна / Ціна n періодів тому) – 1] x 100
Зазвичай швидкість зміни розраховується на основі 14 періодів для значення n, але може бути змінена на будь-який період, який вибрав трейдер.
Що таке індикатор швидкості зміни ціни?
Індикатор швидкості зміни ціни (ROC) – це осцилятор, чия ціна рухається вище і нижче нульової лінії і не має меж, оскільки при сильному висхідному тренді ціна ROC буде показувати значення, що з часом зростають.
Показники ROC залежать від фактичної ціни фінансових активів, тому їхні значення часто продовжують зростати протягом певного періоду часу. Очікувані як від’ємні, так і позитивні показники осцилятора ROC. Позитивні значення ROC вказують на висхідний тренд, а від’ємні – на низхідний.
Внизу ми бачимо графік фонду індексу Nasdaq 100 (QQQQ) з індикатором швидкості зміни ціни за 14 днів.
Індикатор скорості зміни ціни: рух близько до нульової лінії
Індикатор ROC рухається близько до нульової лінії. При цьому індикатор збільшується у позитивну область, якщо ціни ростуть, і відповідно, у від’ємну територію, якщо ціни знижуються.
Права частина графіка показує, як розраховується швидкість зміни ціни. Ціна закриття за 14 днів була розділена на ціну закриття 14 днів тому, що склало 1,0467. Потім ми відняли одиницю, щоб отримати 0,0467, і потім помножили на 100, щоб отримати 4,67. Це означає, що ціна QQQQ зросла на 4,67% за 14-денний період, позначений на графіку. Індикатор ROC підтвердив, що ціна досягла вищих мінімумів, що зазвичай є ознакою воскової тенденції.
Основні характеристики індикатора ROC
Індикатор ROC може бути успішно використаний на будь-яких фінансових ринках. Не існує правильних або неправильних налаштувань індикатора, але кожен трейдер повинен приймати рішення в залежності від ринкових умов і поточної волатильності.
Індикатор ROC можна використовувати на різних часових рамках, денних, тижневих, 5-хвилинних або 1-годинних. Простота – один з головних переваг індикатора ROC. Розрахувати показники індикатора ROC можна досить просто і швидко.
Індикатор швидкості зміни ціни можна використовувати для короткострокової торгівлі і фінансового аналізу акцій або інших фінансових інструментів, але в цілому значення індикатора ROC найкраще використовувати для визначення довгострокового тренду. Рекомендується використовувати цей інструмент для підтвердження сигналів з використанням більш детального рівня аналізу.
Є кілька варіантів використання ROC в технічному аналізі:
- Визначення дивергенцій.
- Визначення рівнів перекупленості або перепроданості.
- Отримання раннього попередження про зміну тренду з перетином нульової лінії.
- Підтвердження продовження тренду.
Дивергенції
Трейдери або інвестори, порівнявши два графіки, можуть помітити дивергенції індикатора ROC.
На денному графіку акцій Apple Inc (AAPL) можна побачити від’ємну дивергенцію між ціною акцій та індикатором ROC. За допомогою ліній тренду відбулася сильна дивергенція, оскільки ціна акцій AAPL недавно зросла, але ціна індикатора ROC в той же час спускалася. Це призвело до значного зниження ціни акцій AAPL, що підтвердило від’ємну дивергенцію.
Позитивна дивергенція на графіку акцій Twitter Inc (TWTR)
Наступний графік — денний графік акцій Twitter Inc (TWTR), який показує позитивну дивергенцію. Після формування подвійного дна біля рівня ціни в 30 доларів ціна акцій TWTR трохи знизилася, тоді як ціна індикатора ROC вже зростала. В недалекому майбутньому настало приємне ралі для ціни акцій, що підтвердило ранню дивергенцію.
Осциляції у рівнях перекупленості або перепроданості
Як згадувалося раніше, індикатор скорості зміни ціни показує показники при екстремальних значеннях, оскільки не має меж. При дуже сильному висхідному тренді або неочікуваному зростанні ціни осцилятор ROC може показувати значення поза звичайним діапазоном протягом певного періоду часу. Ці екстремуми перекупленості або перепроданості слід відстежувати, оскільки вони можуть вказувати або на консолідацію, або навіть на поворот тренду.
На відміну від інших осциляторів, які мають визначений діапазон, екстремальні значення осцилятора ROC дуже суб’єктивні. Один трейдер може вважати екстремальне значення занадто великим, тоді як інший трейдер може продовжувати вважати, що показники ROC все ще можуть підніматися на більш високі рівні.
Раннє попередження про зміну тренду
Значення ROC вище нуля в більшості випадків пов’язане з биковим імпульсом. Навпаки, значення ROC нижче нуля вказує на ведмежий імпульс або низхідний тренд. Якщо ви бачите перетин показників ROC вище або нижче нульової лінії, це може бути раннім сигналом того, що незабаром може настати зміна тренду.
Якщо показники ROC протягом тривалого періоду часу були вище нульової лінії, перетин вище нульової лінії може вказувати на те, що низхідний тренд, можливо, зупинився, сформувався дно, і можна очікувати більш високих рівнів цін для базового фінансового інструменту.
Підтвердження продовження тренду
Більш низькі значення ROC можуть підтвердити останню тенденцію та її силу. Екстремальний нахил ROC вказує на надмірний тиск купівельників або продавців і може виявитися нестабільним з плином часу. Це не означає, що можливий реверс, але може наступити коригування цін. У цьому контексті трейдери можуть купувати або продавати акції за більш низькими або вищими цінами.
Плавний нахил осцилятора ROC більше підходить для продовження поточного тренду, вказуючи на збалансовану пропозицію та рівень попиту.
Переваги та недоліки індикатора скорості зміни ціни
Переваги індикатора ROC:
- Індикатор ROC може ефективно працювати в умовах тренду, підтверджуючи останній висхідний або низхідний тренд.
- Цей індикатор, заснований на імпульсі, може надати важливу інформацію про силу наступного тренда.
- Індикатор ROC може визначати умови перекупленості або перепроданості.
- Також, індикатор ROC є потужним технічним інструментом для виявлення дивергенцій.
Недоліки індикатора ROC:
- Індикатор ROC може надавати помилкові сигнали. Важливо зауважити, що, коли показники індикатора залишаються поблизу нульової лінії протягом значного часу, може настати фаза консолідації.
- При розрахунку індикатора ROC за останньою ціною та цінами вибраних періодів приділяється рівний ваги. Деякі індикатори, такі як експоненційні ковзні середні, надають більшу вагу недавній ціні, що є більш важливим.
- Деякі сигнали можуть бути помилковими, якщо індикатор ROC використовується неправильно. Ціна дій є більш надійною частиною технічного аналізу, в той час як індикатор ROC — лише запізнілий індикатор.
Давайте розглянемо приклад:
Аналіз графіка акцій Twilio Inc (TWLO)
Представлений вище графік є тижневим графіком акцій Twilio Inc (TWLO). Я вже зазначив, що індикатор ROC може виявляти дивергенції та можливі зміни тренду. Це приклад того, як індикатор ROC дає помилкові сигнали протягом тривалого часу. Існує принаймні 3 піки показників ROC, і всі вони дали б інвесторам неправильні торгові сигнали. Слід завжди пам’ятати, що немає технічних індикаторів, які працюють на 100%.
Індикатор ROC також можна використовувати як частину торгової системи. Це може бути як індикатор, заснований на імпульсі, так і індикатор тренду. Для трейдерів, які віддають перевагу простим торговим стратегіям, покупка акцій при зростанні ROC має сенс, і це легко відслідковувати. Коли нахил індикатора ROC починає значно коливатися, підвищена волатильність може бути раннім сигналом для трейдера або інвестора про необхідність підтягнути стоп-лос або навіть закрити відкриті позиції.
Індикатор ROC в періоди високої волатильності на основі економічних новин або інших фундаментальних факторів може бути не таким ефективним порівняно з попередніми прикладами. Це не означає, що це поганий індикатор, заснований на імпульсі.
Індикатор скорості зміни (ROC) є простим і зручним для вимірювання дуже простої, але дуже важливої річі — швидкості змін ціни. В контексті поєднання індикатора ROC з іншими методами технічного аналізу шанси на успішну угоду збільшуються.
Інтерпретація показників індикатора
Підтвердження восходящого тренда: Коли значення ROC перебуває вище нульової лінії та продовжує зростати, це свідчить про збільшення швидкості восходящого тренду.
Змедшення восходящого тренда: Якщо швидкість зміни перебуває вище нульової лінії, але поступово знижується, це вказує на сповільнення восходящого тренду.
Сильний восходящий тренд: Коли швидкість зміни перебуває вище нуля, а потім знову починає зростати і перетинає попередній пік, це свідчить про дуже сильний восходящий тренд, який сильно залежить від його швидкості.
Збільшення швидкості нисходящого тренду: Коли швидкість зміни перебуває нижче нульової лінії, але зростає, це вказує на збільшення швидкості нисходящого тренду.
Сповільнення нисходящого тренду: Коли швидкість зміни перебуває нижче нуля, але починає знову зростати, це свідчить про сповільнення нисходящого тренду.
Поскорення нисходящого тренду: Якщо швидкість зміни перебуває нижче нуля і починає падати, це означає, що нисходящий тренд знову прискорюється.
Кожен раз, коли швидкість зміни переходить вище нульової лінії, це свідчить про позитивний імпульс, а коли ROC опускається нижче нульової лінії, це створює негативну динаміку ціни.
Ми можемо використовувати просту рухому середню для отримання більш достовірних сигналів. Для цього ми скористаємося комбінацією двох рухомих середніх з періодами 5 і 30, а також індикатором швидкості зміни ціни.
Торгівельний аналіз графіка Reliance Capital
На зображенні вище показано графік Reliance Capital, і ми помічаємо, що кожного разу, коли 5 DMA перевищує 30 DMA, а також коли ROC піднімається вище нульової лінії знизу, ми могли відкривати довгу позицію.
Ми відкрили довгу позицію на рівні 410, коли ROC піднявся вище нульової лінії. Сигнал на покупку був отриманий на рівні 445-450, коли ROC піднявся вище нульової лінії, а 5 MA перевищувала 30 MA. Коли ROC опустився нижче нульової лінії, а 5 MA була нижче 30 MA на рівні 550, був отриманий сигнал на продаж.
Стратегія торгівлі за індикатором ROC
Кращим технічним індикатором, який працює добре у поєднанні зі швидкістю зміни ціни, є канал Кельтнера.
Виявлення ринкового тренду — одна з найважливіших ролей каналу Кельтнера. Трейдери використовують цей індикатор, коли хочуть торгувати в напрямку панівного тренду на ринку.
Вважається, що інструмент знаходиться в узгодженому тренді, коли нахил каналу Кельтнера спрямований вгору. Інструмент вважається знаходиться в низхідному тренді, коли нахил каналу Кельтнера спрямований вниз.
Правила для входу в угоду прості: ми очікуємо прорив ціни поза межі каналу Кельтнера, і рух повинен бути підтверджений індикатором швидкості зміни ціни.
Якщо швидкість зміни ціни нижче нульового рівня, а ціна закривається та стабілізується нижче каналу Кельтнера, ми спостерігаємо тиск покупців. Якщо швидкість зміни ціни вище нульового рівня, а ціна закривається та стабілізується вище каналу Кельтнера, у нас з’являється тиск продавців.
Ми будемо використовувати канал Кельтнера на основі 200-експоненційної скользячої середньої та 3-кратного середнього істинного діапазону (індикатор ATR). Крім того, швидкість зміни буде мати період 100.
Аналіз графіка індексу Доу-Джонса
На діаграмі вище представлено коливання індексу Доу-Джонса за двотижневий період. Ми включили канал Кельтнера з вказаними параметрами та розпочали пошук проривів ціни вище каналу.
У лівій частині графіка ми спостерігаємо чіткий висхідний тренд, оскільки нахил каналу Кельтнера спрямований вгору. Коли ціна закривається вище каналу, ми звертаємо увагу на швидкість зміни ціни, щоб переконатися, чи перебуває індикатор вище нульового рівня.
Ми отримали 4 достовірних торгівельних сигнали під час висхідного тренду.
Розміщення стоп-лосу залежить від стилю трейдера. Ви можете розмістити стоп-лос на іншому боці каналу Келтнера.
Під час торгівлі слід звертати увагу на нахил каналу. Як тільки ми помітили, що нахил став меншим, ми припинили пошук сигналів індикатора. Крім того, швидкість зміни ціни надала раннє попередження, оскільки класична дивергенція сталася в верхній частині каналу.
У правій частині налаштування тренд змінився. Нахил каналу Кельтнера став ведмежим, а індикатор ROC перетнув нульову лінію. Ми почали шукати можливості для продажу, як тільки ціна закрилася нижче каналу Келтнера.